O ano de 2024 é o “ano do frango” e as ações da JBS (JBSS3) são as que mais irão se beneficiar deste cenário, avaliam os analistas do Bradesco BBI e do Goldman Sachs em relatórios divulgados nesta terça-feira (29).
A empresa irá divulgar os seus resultados do segundo trimestre em 13 de agosto, após o fechamento do mercado.
A expectativa é de que o bom momento para os preços e a demanda por frango nos EUA impulsione os ganhos da subsidiária Pilgrim’s Pride Corporation (PPC), com um crescimento de margem Ebitda de 3,5 pontos percentuais, a 15%.
Enquanto isso, o bom momento do mercado doméstico de aves deve continuar, levando a margem Ebitda da Seara a se expandir para 14%, avanço de 2,4 p.p. no trimestre, segundo o Bradesco BBI.
“Vemos o ímpeto dos lucros acelerando nos resultados do segundo trimestre, com mais por vir no terceiro”, opinam Henrique Brustolin e José Ricardo Rosalen, do BBI, em seu relatório “O Ano do Frango”. A recomendação é de compra das ações, com preço-alvo de R$ 43, sugerindo um potencial de valorização de 28%.
“Dados de alta frequência do setor sugerem que todas as unidades de negócios da JBS estão apresentando desempenho melhor do que o esperado: a PPC e a Seara estão se beneficiando de um momento global positivo para o frango, impulsionado pelos baixos preços dos grãos, fornecimento controlado e aumento da demanda”, relatam Thiago Bortoluci e Nicolas Sussmann, analistas do Goldman Sachs.
Segundo eles, o desempenho das ações da JBS tem sido historicamente impulsionado pelo crescimento e revisões dos lucros e, como tal, há espaço para uma alta material a ser realizada nos próximos trimestres.
O Goldman Sachs reafirmou a sua recomendação de compra e elevou o preço-alvo de R$ 34,6 para R$ 38,6. O valor indica um potencial de valorização de 15%.
